Iso yhtiölaina tarjoaa asuntosijoittajalle myös houkuttelevan veroporkkanan

 

Yhä useampi asuton menee sijoittajille Rakennuslehti

 Yksi keskeinen syy uusien asuntojen suosioon on sijoittajakaupan lisääntyminen. Erilaiset sijoittajat ostavat merkittävän osa myös kuluttajakauppaan tulevista asunnoista, vaikka iso osa rahastojen tekemistä kaupoista tehdään kokonaisina kohteina ohi asuntokauppatilastojen.

Asuntosijoittaja voi hankkia asunnon uudesta kerrostalosta kymmeniä tuhansia euroja halvemmalla kuin taloon itse muuttava omistaja. Tämän mahdollistaa eräs verotuksen ominaisuus, joka ei ole laajasti tunnettu sijoittajapiirien ulkopuolella.
Asian ydin on, että rahoitusvastikkeen voi vähentää pääomatulojen verotuksessa. Monissa uudiskohteissa on hyvin suuri yhtiölainaosuus. Myyntihinta saattaa olla vain neljänneksen tai kolmanneksen asunnon velattomasta hinnasta.
Näin ollen ostaja pääsee kiinni asuntoon suhteellisen pienellä summalla. Loput hinnasta maksetaan sen jälkeen rahoitusvastikkeen muodossa, ei esimerkiksi tavallisen pankkilainan lyhennyksinä.
Kun rahoitusvastikkeen vähentää, asunnosta saadusta vuokratulosta joutuu maksamaan hyvin vähän veroa. Valtio siis käytännössä tukee sijoittajan asunto-ostosta. Asiasta on kirjoitettu lähinnä muutamissa sijoitusblogeissa.

Helsingin Sanomat 

Otetaan laskuesimerkki

Vantaan Tikkurilassa on myynnissä 32 neliön yksiö vuonna 2018 valmistuvassa talossa.
 Asunnon velaton hinta on 198 780 euroa ja myyntihinta 70 924 euroa. Yhtiölainaosuus on siis 127 856 euroa.

 Sitä voi alkaa lyhentää 424 euron kuukausittaisella rahoitusvastikkeella. Tässä tapauksessa sen voi vähentää verotuksessa, kuten myös 128 euron hoitovastikkeen. Vähennettävää on siis yhteensä 552 euroa kuukaudessa.
 Jos asuntoon saa vuokrattua 700 eurolla, verotettava tulo on vain 148 euroa kuukaudessa.
 Tilanteen voi ilmaista toisinkin. Koska vähennyskelpoinen yhtiölaina on noin 128 000 euroa ja pääomatulojen vero on 30–34 prosenttia, verottaja maksaa sijoituksesta 38 000–42 000 euroa.

Tämä on sitä nykypäivää, kun sijoittajat ostaa asunnon, ja asukas maksaa vuokrassa kaiken, ja sijoittaja saa vielä valtiolta porkkanoita, joilla sitten kerää omaisuuden. Uuden asunnon vuokra on tietysti korkea, ja siitä maksaa sitten valtio asumistukina sijoittajalle myös osansa.

Grynderit kiittää ja sijoittajat myhäilee tyytyväisinä.